یکی از روشهای سودآور و موفق برای کسب درآمد آنلاین «فارکس» است. فعالیت در بازار فارکس مستلزم پرداخت هزینههایی است که معاملهگران باید پیش از آغاز هر گونه معامله با آنها آشنا شوند. از جمله این هزینهها میتوان به «کمیسیون و سوآپ» اشاره کرد، که در طول فعالیت در بازار با آنها مواجه خواهید شد. این هزینهها میتوانند روی سود احتمالی معاملاتتان تأثیر بگذارند و عملکرد کلی سبد معاملاتی شما را تحتالشعاع قرار دهند. بنابراین تمام معاملهگران باید قبل از ثبتنام و افتتاح حساب در هر کارگزاری فارکس، از هزینههای پنهان آن اطلاع داشته باشند. اگر شما هم دنبال آگاهی از این موضوع هستید، تا پایان این مقاله با چارت ایران همراه باشید تا از اشتباهات رایج دیگر معاملهگران درباره تفاوت کمیسیون و سوآپ در فارکس دوری کنید.
یک مثال
در دنیای معاملات فارکس، هزینهها و تعرفههای مختلفی وجود دارند که میتوانند روی سود و زیان شما تأثیر بگذارد؛ بهعنوان یک تریدر «نوع حساب معاملاتی و استراتژی شما» تعیینکننده این است که آیا تنها کمیسیون را پرداخت میکنید یا اینکه باید همه هزینهها اعم از کمیسیون، سوآپ و … را بپردازید. بیایید برای درک بهتر تفاوت کمیسیون و سوآپ در فارکس، این موضوع را در قالب مثال زیر بررسی کنیم:
- تریدر A
این تریدر با یک حساب معاملاتی استاندارد کار میکند و معاملات خود را قبل از پایان روز میبندد. از آنجا که او فقط اسپرد را در هنگام باز کردن معامله پرداخت میکند و چون قبل از ساعت ۲۴ به وقت بروکر خود، معامله را میبندد پس هیچ سوآپی بر عهده ندارد.
- تریدر B
او نیز از یک حساب استاندارد استفاده میکند اما معاملاتش چند روز طول میکشد. در چنین حالتی، این تریدر موظف است اسپرد را برای هر معامله پرداخت کند و ممکن است بسته به نوع جفت ارز، سوآپ مثبت یا منفی نیز دریافت کند.
حالا تفاوت سوآپ و کمیسیون در فارکس را بیشتر متوجه شدید.
منظور از کمیسیون در معاملات فارکس چیست؟
به نقل از سایت “linkedin.com” کمیسیون در بازار فارکس به کارمزدی اشاره دارد که کارگزاران برای انجام معاملات شما دریافت میکنند. این هزینه به نوعی برای دسترسی به بازار فارکس پرداخت میشود. کارگزاران ممکن است ساختارهای کمیسیون متفاوتی مانند اسپرد ثابت، اسپرد متغیر یا ترکیبی از هر دو را پیشنهاد دهند.
کمیسیون شامل خدماتی از قبیل اجرای سفارش، تحلیل بازار و پشتیبانی مشتری است. تمام کارگزاران، کارمزد دریافت نمیکنند و برخی از آنها از طریق اسپرد به کسب درآمد میپردازند. اسپرد از تفاوت قیمت خرید و فروش جفت ارز به دست میآید.
مزایای کمیسیون
- شفافیت قیمتگذاری: یکی از مزایای اصلی کمیسیون «شفافیت» آن است. معاملهگران قادرند به وضوح هزینه هر معامله را ببینند. این امر به آنها کمک میکند تا بهتر برنامهریزی کرده و ریسکهای خود را بهطور دقیقتری مدیریت کنند.
- اسپردهای کم: کارگزارانی که از مدل کمیسیون استفاده میکنند، معمولاً اسپردهای محدودی ارائه میدهند. این موضوع میتواند منجر به کاهش هزینههای کلی معاملات شود و برای معاملهگران فعال یا کسانی که حجم بالایی از معاملات را انجام میدهند بسیار مفید باشد.
معایب کمیسیون
- هزینههای بیشتر برای معاملات کوچک: برای معاملهگرانی که بهصورت دورهای و با حجم پایینتر معاملات انجام میدهند، پرداخت کمیسیون ثابت ممکن است به معنی هزینههای بیشتر باشد. در این شرایط، لازم است تا هزینههای کمیسیون و اسپرد به دقت بررسی شوند.
- احتمال تضاد منافع: در برخی مواقع کارگزارانی که کمیسیون دریافت میکنند، ممکن است با تضاد منافع مواجه شوند؛ زیرا با افزایش تعداد معاملات، درآمد آنها نیز افزایش مییابد. این وضعیت میتواند باعث تشویق به انجام معاملات زیاد شود و بر سودآوری معاملهگر تأثیر منفی بگذارد.
در تصویر زیر انواع کمیسیون در فارکس را میبینید:
کمیسیون در فارکس چگونه محاسبه میشود؟
محاسبه کمیسیون میتواند به روشهای مختلفی انجام شود. در اینجا به برخی از رویکردهای رایج اشاره میکنیم:
- کمیسیون ثابت: برخی از کارگزاران برای هر معامله، مبلغ ثابتی را بهعنوان کمیسیون دریافت میکنند؛ بهعنوانمثال ممکن است 10 دلار به ازای هر لات استاندارد دریافت کنند. این روش شفافیت خوبی را برای معاملهگران فراهم میکند و به آنها اجازه میدهد هزینههای معاملاتی خود را بهدقت محاسبه کنند.
- کارمزد درصدی: در این روش، کمیسیون بهصورت درصدی از ارزش معامله محاسبه میشود؛ بهطور مثال یک کارگزار ممکن است 0.1٪ از ارزش معامله را بهعنوان کمیسیون دریافت کند. این شیوه تضمین میکند که هزینه کمیسیون با حجم معامله همخوانی داشته باشد.
- کمیسیون سطحی: برخی کارگزاران، ساختارهای کمیسیون سطحی را ارائه میدهند که در آن نرخ کمیسیون با افزایش حجم معاملات کاهش مییابد. این رویکرد میتواند به معاملهگران انگیزه دهد تا فعالیتهای معاملاتی خود را افزایش دهند. کمیسیون سطحی برای معاملهگران با حجم بالا بسیار سودمند است.
عوامل موثر بر محاسبه کمیسیون فارکس شامل مدل قیمتگذاری کارگزار، نوع جفت ارز، اندازه معامله و نوع حساب میشود. هنگام انتخاب کارگزار و محاسبه هزینههای احتمالی خودتان باید به این عوامل توجه ویژهای داشته باشید.
منظور از سوآپ در معاملات فارکس چیست؟
برای درک بهتر تفاوت کمیسیون و سوآپ در فارکس باید بفهمید به چه چیزی سوآپ میگویند. Swap یا نرخ بهره شبانه به هزینهای اشاره دارد که برای نگهداری یک موقعیت معاملاتی در طول شب، پرداخت یا دریافت میشود.
در بازار فارکس، هر معامله به معنای قرض گرفتن یک ارز به منظور خرید ارز دیگر است. معمولاً نرخ بهره ارزی که از آن قرض میگیرید با نرخ ارز خریداری شده متفاوت است. این تفاوت میتواند منجر به تغییرات مختلف در هزینه سوآپ بر اساس ارز مورد نظر شود.
وقتی که یک پوزیشن را برای یک شب حفظ میکنید، در واقع یک ارز را قرض میگیرید و در عوض ارز دیگری را وام میدهید. نرخ سوآپ به تفاوت میان نرخهای بهره این دو ارز مربوط میشود. اگر نرخ بهره ارزی که وام گرفتهاید از نرخ بهره ارزی که خریداری میکنید بیشتر باشد، شما باید هزینهای را برای نگهداری پوزیشن یک شبه بپردازید؛ و بالعکس یعنی اگر نرخ بهره ارزی که خریداری کردهاید بالاتر از نرخ بهره ارزی باشد که قرض گرفتهاید، همچنان هزینهای بابت حفظ این موقعیت یک شبه از شما دریافت میشود.
بهطورکلی هزینه سوآپ معمولاً بهعنوان درصدی از ارزش فرضی موقعیت محاسبه میگردد؛ بهعنوانمثال اگر یک موقعیت معاملاتی به ارزش ۱۰۰ هزار دلار در طول شب داشته باشید و نرخ سوآپ آن ۰.۵ درصد باشد، مبلغ ۵۰۰ دلار بهعنوان هزینه برای نگهداری این پوزیشن یک شبه از حساب شما کسر خواهد شد. این مفهوم اهمیت زیادی در مدیریت ریسک و استراتژیهای معاملاتی دارد و در انتخاب ارزها و زمانبندی معاملات باید به آن توجه ویژهای شود.
نحوه محاسبه سوآپ چگونه است؟
سوآپها بر اساس تفاوت نرخ بهره بین ارزهای مختلف محاسبه میشوند؛ به عبارت دیگر این نرخها نشاندهنده مبادله سود یک ارز با سود ارز دیگر هستند. تفاوت نرخ بهره بین ارزهایی که با هم جفت میشوند، نقش کلیدی در محاسبه سوآپ دارد.
بهعنوانمثال اگر شما اقدام به خرید جفت ارز USD/JPY کنید، نرخ سوآپ مربوط به این معامله، تفاوت بین نرخهای بهره ایالات متحده و ژاپن خواهد بود. فرض کنید نرخ بهره در ایالات متحده ۵ درصد و در ژاپن ۴ درصد است؛ در این صورت هنگام خرید USD/JPY، شما یک درصد بهعنوان سوآپ دریافت خواهید کرد.
این فرایند به این دلیل است که شما در حال خرید ارزی از کشوری با نرخ بهره بالاتر هستید و به همین دلیل نرخ بهره ۱ درصدی به نفع شما خواهد بود؛ اما اگر شما سفارش فروش یا شورت را قرار میدادید، مجبور به پرداخت ۱ درصد بهعنوان سوآپ میشدید.
تحلیل تفاوت کمیسیون و سوآپ در فارکس از دیدگاه متخصصان
سوآپ و کمیسیون هر دو جزء هزینههای مرتبط با معاملات فارکس هستند که بهطور جداگانه برای هر معامله محاسبه میشوند. اصلیترین تفاوت کمیسیون و سوآپ در فارکس به شرح زیر است:
- تأثیر بر سود: کمیسیون بهطور مستقیم از سود معامله کسر میشود در حالی که سوآپ میتواند موجب ایجاد سود یا ضرر شود. اگر نرخ بهره ارز خریداری شده بیشتر از نرخ بهره ارز فروخته شده باشد، معاملهگر از سوآپ سود میبرد و در غیر این صورت، ضرر سوآپ را متحمل میشود.
- روش محاسبه: کمیسیون بهصورت یک مبلغ ثابت یا درصدی از کل ارزش معامله محاسبه میشود؛ در حالی که سوآپ بر اساس درصدی از ارزش معامله و تفاوت نرخ بهره بین دو ارزی که معامله شدهاند، محاسبه میگردد.
- زمان دریافت هزینه: کمیسیون در زمان انجام معامله از شما دریافت میشود؛ در حالی که سوآپ در پایان هر روز برای معاملاتی که همچنان باز هستند، محاسبه و پرداخت یا دریافت میشود؛ به عبارت دیگر اگر معاملهتان را قبل از پایان روز ببندید، سوآپ شامل حالتان نخواهد شد.
سخن پایانی
در این مقاله به بررسی تفاوت کمیسیون و سوآپ در فارکس پرداختیم. این دو هزینه که بهعنوان کارمزدهای معاملاتی از مشتریان توسط بروکرها دریافت میشوند، نقش مهمی در تعیین هزینههای کل معاملات دارند. کمیسیون، مبلغی است که بروکر به ازای هر معاملهای که شما انجام میدهید، دریافت میکند. سوآپ به هزینهای اطلاق میشود که به خاطر نگهداری یک موقعیت معاملاتی برای یک شب یا بیشتر از شما دریافت یا پرداخت میشود.
سؤالات متداول
- کمیسیون در فارکس چیست؟
کمیسیون (Commission) به هزینهای گفته میشود که به بروکر بابت انجام معاملات پرداخت میشود.
- چند نوع کمیسیون در فارکس داریم؟
کمیسیونها میتوانند به دو صورت ثابت (مبلغ مشخص برای هر معامله) یا متغیر (بر اساس حجم معاملات) تعیین شوند.
- سوآپ در فارکس چیست؟
سوآپ (Swap) نوعی بهره یا سود است که ممکن است شما برای معاملات خود بپردازید یا دریافت کنید. این هزینه به معاملاتی که حداقل یک شب بهطور فعال باقی میمانند، تعلق میگیرد.
- آیا سوآپها به ضرر ما هستند؟
خیر، در برخی موارد سوآپ میتواند مثبت باشد. در این صورت، مبلغ سوآپ به حساب شما افزوده میشود. اگر تفاوت نرخهای سود بین دو ارز در یک معامله مثبت باشد به جای کسر از حساب، مقداری پیپ به حساب شما واریز خواهد شد.
منبع:
https://www.linkedin.com/pulse/what-commission-forex-trading-rani-tran/
